ATPS ESTRUTURA E ANÁLISE DEMONSTRAÇÕES FINANCEIRAS

ACO = Ativo Circulante Operacional

PCO = Passivo Circulante Operacional

Fórmula: ACO – PCO

2007: 452.107 – 87.766 = 364.341

2008: 526.263 – 105.964 = 420.299

Um bom volume de liquidez para a empresa é positivo, quando isso não ocorre significa que o Passivo Circulante está sendo maior que o Ativo Circulante,tendo como resultado despesas financeiras, diminuindo o lucro da empresa. Mas se a liquidez estiver com grandes sobras pode significar para quem analisa de fora uma ausência de investimentos, dando a impressão negativa para a empresa

• Prazo Médio de Rotação de Estoques (PMRE)

• Prazo Médio do Recebimento das Vendas (PMRV)

• Prazo Médio de Pagamento das Compras (PMPC)

PMRE = Tempo de giro médio dos estoques da empresa, isto é, o tempo de compra e estocagem.

DP = Dias de Período, ou seja, se estivermos considerando o CMV de humano, por exemplo, DP será igual à 360 dias.

PMPC = Prazo médio de pagamento das compras.

CMV = Custo de Mercadorias Vendidas.

ESTOQUES

São todos os bens materias mantidos por uma organização para suprir demanda futura e corresponde ao período compreendido desde a compra das mercadorias até o momento de suas vendas nas empresas comerciais.

Fórmula: PMRE = Estoque x DP

CMV

2007: PMRE = 183.044 = 0,508592 x 360 = 183,09

359.903

2008: PMRE = 285.344 = 0,685017 x 360 = 246,61

416.550

VENDAS

A venda nada mais é a forma de vender um determinado produto com intuito de que a venda desse produto dê lucro para a empresa, compreende o intervalo de tempo entre a venda a prazo das mercadorias ou produtos em questão e as entradas de caixa oriundas da cobrança das duplicatas.

Fórmula:

PMRV = Duplicatas a Receber x DP

Receita Bruta de Vendas

2007: PMRV = 62.888 = 0,082621 x

360 = 30,29

761.156

2008: PMRV = 77.463 = 0,092589 x 360 = 34,06

836.625

COMPRAS

Indica o período de tempo em que a empresa dispõe das mercadorias oumateriais de produção sem desembolsar os valores correspondentes.

Para chegar ao saldo de compras, quando esse não está no Balanço Patrimonial, devemos utilizar a seguinte formula:

Compras = CMV – Estoque inicial + Estoque Final.

Fórmula:

PMPC = Fornecedores x DP

Compras

2007: 25.193

sem o saldo inicial de 2007

2008:Compras = 416.550 – 183.044 + 285.344 = 518.85

031.136 = 0,06 x 360 = 21,60

518.850

CICLO OPERACIONAL DA EMPRESA (EM DIAS)

PMRE= Prazo médio de rotação dos estoques

PMRV= Prazo médio de recebimento das vendas

CO= Ciclo Operacional

Fórmula: CO = PMRE + PMRV

2007: CO = 183,09 + 30,29 = 213,38

2008: CO = 246,61+ 34,06 = 280,67

CICLO FINANCEIRO DA EMPRESA (EM DIAS)

PMPC= Prazo médio de pagamento das compras

CF= Ciclo Financeiro

CO= Ciclo Operacional

Fórmula: CF = CO – PMPC

2008: CF = 280,67 - 21,60 = 259,07

Mesmo que o caixa seja pela entidade tida como um produto (bancos por exemplo), o pronunciamento técnico diz que todas as entidades devem apresentar um demonstrativo do seus Fluxos de Caixa.

É preciso que se tenha claramente esses números pois a todo instante recorre-se a essas informações, seja apenas para cumprir com suas obrigações, como para apresentar ao mercado a credibilidade de investimentos.

Quando se faz uso de demonstração de fluxos de caixas, paralelamente a outros demonstrativos, é possível analisar de uma maneira mais completa em diversos âmbitos, bem como, tomada de decisões das melhores datas para aproveitamento de oportunidades.

Os fluxos de caixa podem apresentar também informações que possam dar condições de uma melhor avaliação da entidade, principalmente quanto a possibilidade de gerar caixa e similares e de se estudar uma melhor forma para ser aplicado no presente mediante informações do passado. A demonstração dos fluxos de caixa também nos direciona a uma maior comparação nos diversos desempenhos operacionais das mais diversas entidades, diminuindo as chances de se valer de diferentes parâmetros contábeis paro mesmo assunto a ser tratado.

As Informações do passado dos fluxos de caixa são sempre utilizadas como indicadoras do montante. Podem também revelarem as estimativas passadas dos fluxos de caixa líquidos e a transformação

econômica a partir das tomadas de preços dos produtos.

Devem apresentar os fluxos de caixa do período classificações por atividades operacionais, de investimento e de financiamento.

Quando da divulgação separada dos fluxos de caixa advindos das atividades de financiamento é importante por ser útil na predição de exigências de fluxos futuros de caixa por parte de fornecedores de capital à entidade.

Podemos considerar as seguintes informações com a seguinte análise dos índices econômicos