ATPS Análise De Investimentos - ANHANGUERA- Passo 2

ATPS – ANÁLISE DE INVESTIMENTOS

ETAPA 2

PASSO 1

Fluxo de caixa relevante – conceito

Um fluxo de caixa relevante para um projeto é uma alteração do fluxo de caixa da empresa toda, que resulta da decisão de fazer um investimento. Esses fluxos são definidos em termos de alterações, ou incrementos do fluxo de caixa existente na empresa e são denominados fluxos de caixa incrementais.

O principal objetivo dessa previsão é fornecer informações para a tomada de decisões, tais como: prognosticar as necessidades de captação de recursos bem como prever os períodos em que haverá sobras ou necessidades de recursos; aplicar os excedentes de caixa nas alternativas mais rentáveis para a empresa sem comprometer a liquidez. Resumidamente, podemos afirmar que Fluxo de Caixa é a demonstração visual das receitas e despesas distribuídas pela linha do tempo futuro.

Fonte: http://www.ivansantos.com.br/fluxo.htm

PASSO 2

A análise a seguir se baseia na venda mensal de resma de folha sulfite, comercializada pela empresa Folhas Express LTDA.

INVESTIMENTO INICIAL

DISCRIMINAÇÃO ORÇAMENTO

QT VALOR UNID. VALOR TOTAL

Resma de folha sulfite 200 12,00 2.400,00

Faturamento mensal 2.400,00

Faturamento anual

2.400,00 x 12= 28.800,00

Faturamento para os próximos cinco anos

28.800,00 X 5= 144.000,00

Despesas mensais

Frete/transportadora 400,00

Impostos 350,00

Salário vendedora 722,00

Encargos trabalhistas 74,00

Despesa mensal total 1.546,00

Despesas anuais

1.546,00 x 12= 18.552,00

Lista de investimento inicial

Construção da sede da empresa = 7.500,00

Adequação do sistema de venda = 3.000,00

Móveis da sede da empresa = 4.200,00

Propaganda = 300,00

TOTAL: 15.000,00

FLUXO DE CAIXA RELEVANTE

Receitas – JANEIRO À ABRIL

ITENS MÊS DE APURAÇÃO

JANEIRO FEVEREIRO MARÇO ABRIL

Saldo anterior/inicial 1.200,00 2.004,00 2.424,00 2.664,00

Receita 2.350,00 2.100,00 1.800,00 2.400,00

Despesas 1.546,00 1.680,00 1.560,00 1.800,00

...