ATPS ESTRUTURA E ANÁLISE DAS DEMOSNTRAÇÕES FINANCEIRAS

ETAPA 1 - Resumo

Balanço Patrimonial

O Balanço Patrimonial é considerado importante por analisar a situação financeira da empresa normalmente realizada no período de um ano. Ao verificar a situação da empresa é possível: investir, fazer reservas ou cortar gastos e se prevenir se forem o caso de resultados negativos. O balanço patrimonial deve ser feito de forma rigorosa e é necessário para auxiliar no controle do patrimônio.

Balanço patrimonial: ativo, passivo e patrimônio liquidam.

O balanço patrimonial é dividido em duas categorias principais:

Ativo: Consiste nos bens, direitos e qualquer recurso movimentado pela empresa. Também os investimentos financeiros, títulos públicos ou privados que a empresa tem por receber.

Passivo: as obrigações, os deveres que a empresa tem que cumprir com o estado, seus funcionários e com outras empresas.

Subdivisão dos ativos e passivos

Os ativos e passivos podem ser subdivididos para facilitar os cálculos e estatísticas, os ativos:

Ativos atuais: Todo dinheiro e recurso aplicado (ações, títulos, conta bancaria, etc.)

Ativos fixos: Itens do patrimônio que pode ser aplicado em um tempo mais longo (Terrenos, Máquinas, prédios, mobiliário, etc.)

Ativo á longo prazo: Fontes abstrata de recursos ( Direitos autorais, patentes, etc.)

Para os passivos temos:

Passivo Atual: Contas fixas mensalmente (pagamento de funcionários, taxas, impostos, atribuições, etc.)

Passivo á longo prazo: Todas as notas que serão pagas em um período mais logo (Hipoteca, Contrato, alguns tipos de impostos, etc.)

Patrimônio liquido: Pode ser definido pelo resultado da diferença entre o ativo e o passivo, ou seja, é o capital que a empresa tem em caixa. Esse capital pode ser transformado em reserva ou investir em outros bens.

Demonstração do Resultado do Exercício (DRE)

A DRE é a principal demonstração de fluxo, pois através do resultado que pode ser positivo (receita), negativo (despesas) ou nulo (receita e despesas iguais) pode-se tomar uma decisão financeira de forma precisa.

A Demonstração do Resultado do Exercício

NATURA COSMÉTICOS S.A.

BALANÇO PATROMINIAL EM 31 DE DEZEMBRO DE 2012 E DE 2011

(Em milhares de reais – R$)

ANEXAR BALAÇO EXCEL

ANÁLISE VERTICAL E HORIZONTAL DO BALANÇO PATRIMONIAL E DRE

(Em milhares de reais – R$, exceto lucro líquido do exercício por ação)

ANEXAR PLANILHAS DO EXCEL

Relatório

Balanço Patrimonial : Constatamos em sua análise vertical um crescimento em todos os itens analisados de 2011 para 2012, porém algumas porcentagens foram bem mínimas o que não pode se considerar um aumento real, analisando os fatores externos como a inflação por exemplo. Contudo na análise horizontal notamos um considerável aumento no caixa e equivalentes de caixa de 121,95% e em seu ativo circulante de 53,33%. Já no total de ativos não circulantes houve uma queda de quase 10%, o que nem sempre é bom, pois mostra que o fluxo de dinheiro a curto prazo está maior que o a longo prazo, podendo gerar dívidas a empresa se não bem administrado.

DRE:

Diferenças mínimas de porcentagem na análise vertical, porém na horizontal mostrou um aumento considerável, principalmente na participação dos colaboradores nos resultados, com crescimento de 200,98% e na remuneração dos administradores apontando um crescimento de 119,62%.

ETAPA 2

À partir do balanço consolidado dos dois exercícios da Natura cosméticos S.A, foram calculados e analisados os seguintes itens:

a. Estrutura

b. Liquidez

c. Rentabilidade

d. Dependência Bancária

ESTRUTURA

A estrutura de capital nos mostra em valor ou percentual a dependência da empresa com capital de terceiros, analisados através do Balanço Patrimonial, sendo que estes índices quanto menor, melhor.

Endividamento:

Este índice indica o percentual de Capital de Terceiros em relação ao Patrimônio Líquido, retratando a dependência da empresa em relação aos recursos externos.

• Capital de terceiros / passivo total X 100

Ano de 2011: 1.274.719+ 1.268.048 / 3.793.012 X 100 =

2.542.767 / 3.793.012 X 100 = 67,03%

Ano de 2012: 2.414.712 + 1.654.570 / 5.375.379 X 100 =

4.069.282 / 5.375.379 X 100 = 75,7%

Neste índice o ano de 2012 teve acréscimo comparado a 2011.

Composição do endividamento:

Mostra o quanto da dívida total da empresa deverá ser pago a Curto Prazo, isto é, o Passivo Circulante comparado com o Passivo Total da empresa.

• Passivo circulante / Capital de terceiros X 100

Ano de 2011: 1.274.719 / 3.793.012 X 100 = 33,6%

Ano de 2012: 2.414.712,00 / 5.375.379 X 100 = 44,9%

Analisando os dois períodos, em 2012 a empresa Natura Cosméticos AS necessita de mais recursos financeiros a curto prazo para saldar seus compromissos, comparado ao ano de 2011.

Imobilização do Patrimônio líquido:

O índice de imobilização do PL indica quanto do Patrimônio Líquido da empresa está aplicado no Ativo Permanente, ou seja, o quanto do Ativo Permanente da empresa é financiado pelo seu Patrimônio Líquido, evidenciando, dessa forma, a maior ou menor dependência de recursos de terceiros para manutenção dos negócios.