A Demonstrações Financeiras e Contabilidade de Custos

UNIVERSIDADE ANHANGUERA – UNIDERP

CURSO: CIÊNCIAS CONTÁBEIS

NOME
RA

Desafio Profissional

Disciplinas Norteadoras:

Estrutura e Análise das Demonstrações Financeiras, Contabilidade de Custos, Administração Financeira, Análise de Investimentos e Desenvolvimento Econômico.

BELO HORIZONTE / MG

MAIO/2017

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UNIVERSIDADE ANHANGUERA – UNIDERP

CURSO: CIÊNCIAS CONTÁBEIS

Desafio Profissional

Disciplinas Norteadoras:

Estrutura e Análise das Demonstrações Financeiras, Contabilidade de Custos, Administração Financeira, Análise de Investimentos e Desenvolvimento Econômico.

Trabalho desenvolvido para o curso de Ciências Contábeis, disciplinas norteadores Estrutura e Análise das Demonstrações Financeiras, Contabilidade de Custos, Administração Financeira, Análise de Investimentos e Desenvolvimento Econômico, apresentado à Anhanguera Educacional como requisito para a avaliação na Atividade Desafio Profissional do 1º semestre 2017, sob orientação da tutora EAD Carmem Régis.

BELO HORIZONTE / MG

MAIO/2017

SUMÁRIO

INTRODUÇÃO4

Desenvolvimento5

O relacionamento com clientes, fornecedores, colaboradores e investidores11

A estratégia a partir da Missão, Visão e Valores12

Os riscos e sua gestão13

Aspectos ambiental, cultural e social14

Participação na composição do PIB por meio da Demonstração do Valor Adicionado14

Cálculo dos Indicadores15

Relatório de Análise16

Conclusões17

Método de Custeio18

Técnicas de análise de Investimentos18

Interpretação dos indicadores19

Técnicas adequadas20

CONSIDERAÇÕES FINAIS20

REFERÊNCIAS BIBLIOGRÁFICAS21

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INTRODUÇÃO

O presente trabalho trata-se do Desafio Profissional como atividade avaliativa das seguintes disciplinas: Estrutura e Análise das Demonstrações Financeiras, Contabilidade de Custos, Administração Financeira, Análise de Investimentos e Desenvolvimento Econômico. O objetivo do Desafio Profissional é demonstrar os conceitos ligados às disciplinas supracitadas, através da realização dos cálculos correspondentes a cada temática abordada nas disciplinas, bem como a elaboração de um relatório de análise sobre a situação econômico-financeira da empresa selecionada (Grupo Marfrig). Além disso, será buscada soluções para a empresa por meio de pesquisas sobre métodos de custeio e técnicas de análise de investimentos mais adequados para atender ao formato da organização.

Neste procedimento metodológico faz-se necessário manusear as ferramentas contábeis com a finalidade de identificar os melhores subsídios para a tomada de decisões, as quais promoverão estabilidade e estrutura financeira à organização.

O tema foi escolhido de acordo com a proposta da Universidade Anhanguera para elaboração do Desafio Profissional, de modo a desenvolver por meio de passos o conteúdo das disciplinas ministradas no AVA (Ambiente Virtual de Aprendizagem) e aulas à distância, com o propósito de desenvolver a análise e busca do raciocínio crítico, a aplicação da teoria, os conceitos de dados e a consequente verificação do grau de conhecimento acadêmico do aluno.

DESENVOLVIMENTO

Primeiramente, por meio da página da BM&FBovespa, foi selecionado o Grupo Marfrig, empresa de capital aberto na bolsa de valores. Na Bovespa estão reunidas todas as demonstrações contábeis divulgadas pelas sociedades anônimas de capital aberto, fato que, além de nos aproximar da realidade empresarial, proporciona maior facilidade de acesso às informações. Empresa do gênero alimentício do Grupo JBS e uma das maiores empresas de alimentos à base de proteína animal do mundo. Conforme consulta realizada no site Bovespa, segue o Balanço Patrimonial (Ativo/Passivo) e a Demonstração de Resultado da empresa.

Demonstração Financeira / Balanço Patrimonial Ativo - (Reais Mil)
Conta	Descrição	31/12/2016	31/12/2015	31/12/2014
1	Ativo Total	20.258.803	20.603.479	20.185.908
1.01	Ativo Circulante	9.303.178	9.842.455	8.368.517
1.01.01	Caixa e Equivalentes de Caixa	3.291.705	1.630.368	1.091.68
1.01.01.01	Caixa e Bancos	3.291.705	1.630.368	1.091.685
1.01.02	Aplicações Financeiras	1.986.936	3.373.842	1.567.112
1.01.02.01	Aplicações Financeiras Avaliadas a Valor Justo	1.986.936	3.373.842	1.567.112
1.01.02.01.01	Títulos para Negociação
1.01.02.01.02	Títulos Disponíveis para Venda
1.01.02.02	Aplicações Financeiras Avaliadas ao Custo Amortizado
1.01.02.02.01	Títulos Mantidos até o Vencimento
1.01.03	Contas a Receber	790.468	1.003.717	1.618.760
1.01.03.01	Clientes	790.468	1.003.717	1.618.760
1.01.03.01.01	Valores a receber - clientes nacionais	396.887	528.010	941.277
1.01.03.01.02	Valores a receber - clientes internacionais	393.581	475.707	677.483
1.01.03.02	Outras Contas a Receber
1.01.04	Estoques	1.257.616	1.496.964	2.027.919
1.01.04.01	Estoque de produtos e mercadorias	1.257.616	1.496.964	2.027.919
1.01.05	Ativos Biológicos	112.454	160.174	352.200
1.01.06	Tributos a Recuperar	1.240.328	1.289.571	1.361.635
1.01.06.01	Tributos Correntes a Recuperar	1.240.328	1.289.571	1.361.635
1.01.06.01.01	Impostos a recuperar	1.240.328	1.289.571	1.361.635
1.01.07	Despesas Antecipadas
1.01.08	Outros Ativos Circulantes	623.671	887.819	349.206
1.01.08.01	Ativos Não-Correntes a Venda
1.01.08.02	Ativos de Operações Descontinuadas	0	529.981	0
1.01.08.02.01	Ativos Mantidos para venda	0	529.981	0
1.01.08.03	Outros	623.671	357.838	349.206
1.01.08.03.01	Despesas do exercicio seguinte	132.242	197.733	167.030
1.01.08.03.02	Outros valores a receber	113.893	66.797	66.711
1.01.08.03.03	Adiantamentos a fornecedores	23.988	45.274	57.204
1.01.08.03.04	Titulos a receber	353.548	48.034	58.261
1.02	Ativo Não Circulante	10.955.625	10.761.024	11.817.391
1.02.01	Ativo Realizável a Longo Prazo	4.063.594	3.718.663	3.671.985
1.02.01.01	Aplicações Financeiras Avaliadas a Valor Justo	851	911	970
1.02.01.01.01	Títulos para Negociação
1.02.01.01.02	Títulos Disponíveis para Venda
1.02.01.02	Aplicações Financeiras Avaliadas ao Custo Amortizado
1.02.01.02.01	Títulos Mantidos até o Vencimento
1.02.01.03	Contas a Receber
1.02.01.03.01	Clientes
1.02.01.03.02	Outras Contas a Receber
1.02.01.04	Estoques
1.02.01.05	Ativos Biológicos
1.02.01.06	Tributos Diferidos	2.135.395	1.657.342	1.708.437
1.02.01.06.01	Imposto de Renda e Contribuição Social Diferidos	2.135.395	1.657.342	1.708.437
1.02.01.07	Despesas Antecipadas
1.02.01.08	Créditos com Partes Relacionadas
1.02.01.08.01	Créditos com Coligadas
1.02.01.08.03	Créditos com Controladores
1.02.01.08.04	Créditos com Outras Partes Relacionadas
1.02.01.09	Outros Ativos Não Circulantes	1.927.348	2.060.410	1.962.578
1.02.01.09.01	Ativos Não-Correntes a Venda
1.02.01.09.02	Ativos de Operações Descontinuadas
1.02.01.09.03	Depositos Judiciais	65.427	50.834	64.972
1.02.01.09.04	Impostos a recuperar	1.723.660	1.595.672	1.509.169
1.02.01.09.05	Outros valores a receber	41.493	53.036	42.773
1.02.01.09.06	Titulos a receber	96.768	360.868	345.664
1.02.02	Investimentos	16.268	26.024	36.934
1.02.02.01	Participações Societárias	16.268	26.024	36.934
1.02.02.01.01	Participações em Coligadas
1.02.02.01.04	Outras Participações Societárias	16.268	26.024	36.934
1.02.02.02	Propriedades para Investimento
1.02.02.02.01	Participações em Controladas
1.02.03	Imobilizado	4.060.633	4.371.067	5.103.763
1.02.03.01	Imobilizado em Operação	4.060.633	4.371.067	5.103.763
1.02.03.01.01	Imobilizado em operação	4.009.397	4.311.263	4.961.623
1.02.03.01.02	Ativo Biológico	51.236	59.804	142.140
1.02.03.02	Imobilizado Arrendado
1.02.03.03	Imobilizado em Andamento
1.02.04	Intangível	2.815.130	2.645.270	3.004.709
1.02.04.01	Intangíveis	2.815.130	2.645.270	3.004.709
1.02.04.01.01	Contrato de Concessão
1.02.04.02	Goodwill

Demonstração Financeira / Balanço Patrimonial Passivo - (Reais Mil)
Conta	Descrição	31/12/2016	31/12/2015	31/12/2014
2	Passivo Total	20.258.803	20.603.479	20.185.908
2.01	Passivo Circulante	7.382.969	5.406.649	4.662.465
2.01.01	Obrigações Sociais e Trabalhistas	346.837	338.015	341.979
2.01.01.01	Obrigações Sociais
2.01.01.02	Obrigações Trabalhistas
2.01.02	Fornecedores	2.002.757	1.818.991	2.028.303
2.01.02.01	Fornecedores Nacionais	2.002.757	1.818.991	0
2.01.02.01.01	Fornecedores	1.853.426	1.734.425	0
2.01.02.01.02	Fornecedores Risco Sacado	149.331	84.566	0
2.01.02.02	Fornecedores Estrangeiros
2.01.03	Obrigações Fiscais	175.801	182.961	200.312
2.01.03.01	Obrigações Fiscais Federais	175.801	182.961	200.312
2.01.03.01.01	Imposto de Renda e Contribuição Social a Pagar
2.01.03.01.02	Impostos, taxas e contribuições	175.801	182.961	200.312
2.01.03.02	Obrigações Fiscais Estaduais
2.01.03.03	Obrigações Fiscais Municipais
2.01.04	Empréstimos e Financiamentos	1.466.538	2.047.384	1.730.048
2.01.04.01	Empréstimos e Financiamentos	1.198.039	1.772.411	1.470.237
2.01.04.01.01	Em Moeda Nacional
2.01.04.01.02	Em Moeda Estrangeira
2.01.04.02	Debêntures	256.563	236.807	190.582
2.01.04.02.01	Juros sobre debentures	256.563	236.807	190.582
2.01.04.02.02	Debentures a pagar
2.01.04.03	Financiamento por Arrendamento Financeiro	11.936	38.166	69.229
2.01.05	Outras Obrigações	3.391.036	1.019.298	361.823
2.01.05.01	Passivos com Partes Relacionadas
2.01.05.01.01	Débitos com Coligadas
2.01.05.01.03	Débitos com Controladores
2.01.05.01.04	Débitos com Outras Partes Relacionadas
2.01.05.02	Outros	3.391.036	1.019.298	361.823
2.01.05.02.01	Dividendos e JCP a Pagar
2.01.05.02.02	Dividendo Mínimo Obrigatório a Pagar
2.01.05.02.03	Obrigações por Pagamentos Baseados em Ações
2.01.05.02.04	Titulos a pagar	372.607	323.645	129.895
2.01.05.02.05	Antecipações de clientes	695.046	378.304	72.645
2.01.05.02.06	Instrumento mandatório conversível em ações	2.147.392	0	0
2.01.05.02.19	Passivos relacionados a ativos mantidos para venda	0	163.711	0
2.01.05.02.20	Outros Passivos	175.991	153.638	159.283
2.01.06	Provisões
2.01.06.01	Provisões Fiscais Previdenciárias Trabalhistas e Cíveis
2.01.06.01.01	Provisões Fiscais
2.01.06.01.02	Provisões Previdenciárias e Trabalhistas
2.01.06.01.03	Provisões para Benefícios a Empregados
2.01.06.01.04	Provisões Cíveis
2.01.06.02	Outras Provisões
2.01.06.02.01	Provisões para Garantias
2.01.06.02.02	Provisões para Reestruturação
2.01.06.02.03	Provisões para Passivos Ambientais e de Desativação
2.01.07	Passivos sobre Ativos Não-Correntes a Venda e Desc.
2.01.07.01	Passivos sobre Ativos Não-Correntes a Venda
2.01.07.02	Passivos sobre Ativos de Operações Descontinuadas
2.02	Passivo Não Circulante	11.775.032	14.353.198	13.451.718
2.02.01	Empréstimos e Financiamentos	9.722.359	10.136.409	9.470.851
2.02.01.01	Empréstimos e Financiamentos	9.695.799	10.112.889	9.400.106
2.02.01.01.01	Em Moeda Nacional
2.02.01.01.02	Em Moeda Estrangeira
2.02.01.02	Debêntures
2.02.01.03	Financiamento por Arrendamento Financeiro	26.560	23.520	70.745
2.02.02	Outras Obrigações	1.695.318	3.875.887	3.304.661
2.02.02.01	Passivos com Partes Relacionadas
2.02.02.01.01	Débitos com Coligadas
2.02.02.01.03	Débitos com Controladores
2.02.02.01.04	Débitos com Outras Partes Relacionadas
2.02.02.02	Outros	1.695.318	3.875.887	3.304.661
2.02.02.02.01	Obrigações por Pagamentos Baseados em Ações
2.02.02.02.02	Adiantamento para Futuro Aumento de Capital
2.02.02.02.03	Participação dos acionistas não controladores
2.02.02.02.04	Impostos, taxas e contribuições	723.435	699.116	706.545
2.02.02.02.05	Outros passivos	108.174	115.577	123.076
2.02.02.02.06	Títulos a pagar	488.261	931.474	353.570
2.02.02.02.07	Instrumento mandatório conversível em ações	0	2.129.720	2.121.470
2.02.02.02.08	Antecipações de clientes	375.448	0	0
2.02.03	Tributos Diferidos	269.616	294.683	635.758
2.02.03.01	Imposto de Renda e Contribuição Social Diferidos	269.616	294.683	635.758
2.02.04	Provisões	87.739	46.219	40.448
2.02.04.01	Provisões Fiscais Previdenciárias Trabalhistas e Cíveis
2.02.04.01.01	Provisões Fiscais
2.02.04.01.02	Provisões Previdenciárias e Trabalhistas
2.02.04.01.03	Provisões para Benefícios a Empregados
2.02.04.01.04	Provisões Cíveis
2.02.04.02	Outras Provisões
2.02.04.02.01	Provisões para Garantias
2.02.04.02.02	Provisões para Reestruturação
2.02.04.02.03	Provisões para Passivos Ambientais e de Desativação
2.02.05	Passivos sobre Ativos Não-Correntes a Venda e Desc.
2.02.05.01	Passivos sobre Ativos Não-Correntes a Venda
2.02.05.02	Passivos sobre Ativos de Operações Descontinuadas
2.02.06	Lucros e Receitas a Apropriar
2.02.06.01	Lucros a Apropriar
2.02.06.02	Receitas a Apropriar
2.02.06.03	Subvenções de Investimento a Apropriar
2.03	Patrimônio Líquido Consolidado	1.100.802	843.632	2.071.725
2.03.01	Capital Social Realizado	5.169.917	5.168.468	5.168.468
2.03.01.01	Capital Social	5.278.127	5.276.678	5.276.678
2.03.01.02	Gastos com emissão pública de ações	-104.404	-104.404	-104.404
2.03.01.03	Gastos com emissão privada de ações	-3.806	-3.806	-3.806
2.03.02	Reservas de Capital	184.642	184.642	184.642
2.03.02.01	Ágio na Emissão de Ações
2.03.02.02	Reserva Especial de Ágio na Incorporação
2.03.02.03	Alienação de Bônus de Subscrição
2.03.02.04	Opções Outorgadas
2.03.02.05	Ações em Tesouraria
2.03.02.06	Adiantamento para Futuro Aumento de Capital
2.03.02.07	Debêntures conversíveis em ações
2.03.02.09	Aquisição de ações em controladas	-158	-158	-158
2.03.02.10	Emissão de ações ordinárias	184.800	184.800	184.800
2.03.03	Reservas de Reavaliação
2.03.04	Reservas de Lucros	40.122	39.580	36.449
2.03.04.01	Reserva Legal	44.476	44.476	44.476
2.03.04.02	Reserva Estatutária
2.03.04.03	Reserva para Contingências
2.03.04.04	Reserva de Lucros a Realizar
2.03.04.05	Reserva de Retenção de Lucros
2.03.04.06	Reserva Especial para Dividendos Não Distribuídos
2.03.04.07	Reserva de Incentivos Fiscais
2.03.04.08	Dividendo Adicional Proposto
2.03.04.09	Ações em Tesouraria	-12	-554	-3.685
2.03.04.10	Ações em Tesouraria canceladas	-11.690	-11.690	-11.690
2.03.04.11	Retenções de lucros	7.348	7.348	7.348
2.03.05	Lucros/Prejuízos Acumulados	-4.246.093	-3.575.403	-2.998.023
2.03.06	Ajustes de Avaliação Patrimonial	-2.054.151	-3.913.161	-1.713.198
2.03.07	Ajustes Acumulados de Conversão	1.812.179	2.830.019	1.275.127
2.03.08	Outros Resultados Abrangentes	0	-90.887	0
2.03.08.01	Valores no PL relacionados a ativos mantidos para venda	0	-90.887	0
2.03.09	Participação dos Acionistas Não Controladores	194.186	200.374	118.260